Firma Büyüklüğü ve Piyasa Değeri / Defter Değeri Anomalileri Analizi: Borsa İstanbul Örneği
Yazarlar (2)
Prof. Dr. Utku ALTUNÖZ Sinop Üniversitesi, Türkiye
Dr. Öğr. Üyesi Nisa Kıymet Şahin Balıkesir Üniversitesi, Türkiye
| Makale Türü | Özgün Makale (Uluslararası alan indekslerindeki dergilerde yayınlanan tam makale) | ||
| Dergi Adı | ULUDAĞ ÜNİVERSİTESİ İİBF DERGİSİ | ||
| Dergi ISSN | 1301-3386 | ||
| Dergi Tarandığı Indeksler | Ebsco | ||
| Makale Dili | Türkçe | Basım Tarihi | 05-2020 |
| Cilt / Sayı / Sayfa | – / 2 / – | DOI | – |
| UAK Araştırma Alanları |
Enflasyon
|
||
| Özet |
| Bu çalışmada Borsa İstanbul’da işlem gören hisse senetlerinde kesitsel anomalilerden piyasa değeri/defter değeri anomalisinin varlığı Biriken Anormal getiri ve Ortalama Biriken Getiri yöntemleriyle Ocak 2010–Aralık 2018 dönemleri için analiz edilmektedir. Analiz bulguları BİST’de hisse senedini tercih eden tasarruf sahipleri sene sonlarında firma büyüklüğü en düşük hisse senetlerini alıp, bir önceki dönem aldığı hisse senetlerini satarak uyguladıkları strateji ile% 9, 4 birikimli normal üstü getiri sağlayabileceklerdir. Aynı yöntemle sene sonlarında en düşük P/D oranlı hisse senedini satın alıp bir önceki dönem aldıklarını satarak% 14 ortalama birikimli normal üstü getiri elde edebileceklerdir. |
| Anahtar Kelimeler |
