Nominal Faiz Oranı-Genel Fiyat Düzeyi İlişkisi ile Türkiye’de Gibson Paradoksunun Geçerliliği Analizi
Yazarlar (1)
Prof. Dr. Utku ALTUNÖZ Sinop Üniversitesi, Türkiye
| Makale Türü | Özgün Makale (Uluslararası alan indekslerindeki dergilerde yayınlanan tam makale) | ||
| Dergi Adı | TÜRKİYE İŞVERENLER SENDİKALARI KONFEDERASYONU TİSK AKADEMİ DERGİSİ | ||
| Dergi ISSN | 1306-6757 | ||
| Dergi Tarandığı Indeksler | Ebsco | ||
| Makale Dili | İngilizce | Basım Tarihi | 04-2017 |
| Cilt / Sayı / Sayfa | – / 23 / – | DOI | – |
| UAK Araştırma Alanları |
Enflasyon
|
||
| Özet |
| Merkez bankalarının enflasyonla mücadele sürecinde faiz oranlarının önemli bir rol üstlendikleri, genel kabul görmüş bir gerçekliktir. Bu gerçeklikten hareketle çalışmada uzun dönem nominal faiz oranları ile fiyatlar genel düzeyi arasında güçlü bir ilişki olduğunu savunan Gibson paradoksunun geçerliliği Türkiye ekonomisi içi test edilmektedir. 1988: 1-2015: 4 yıllarını kapsayan 3 aylık verilerin kullanıldığı ekonometrik analizde fiyat endeksi faiz oranları kullanılmış ve Sınır testi yardımı ile katsayılar tahmin edilmiştir. Sonuç olarak Türkiye ekonomisinde ilgili dönemler için Gibson paradoksunun geçerli olduğu sonucuna varılmıştır. Ayrıca var olan Gibson paradoksunun fiyatlar genel düzeyinden nominal faiz oranına doğru tek yönlü olduğu anlaşılmıştır. |
| Anahtar Kelimeler |
